پاورپوینت ارزیابی عملکرد سرمایه گذاری فصل هشتم کتاب مدیریت سرمایه گذاری جونز ترجمه تهرانی و نوربخش

دسته: مدیریت مالی- حسابداری- اقتصاد

پروژه دانلودی حاضر پاورپوینت جامع و کامل فصل هشتم کتاب مدیریت سرمایه گذاری تألیف چارلز پی. جونز ترجمه دکتر رضا تهرانی و دکتر عسکر نوربخش (از جمله منابع مهم درس مدیریت سرمایه گذاری و تصمیم گیری در مسائل مالی در سطح کارشناسی ارشد و دکتری) می باشد که با عنوان ارزیابی عملکرد سرمایه گذاری و فرمت قابل ویرایش و با تمام اصول نگارشی همراه با تصاویر و توضیحات کامل و از جدیدترین ویرایش چاپ شده این کتاب تهیه شده که می توان از آن به عنوان ارائه کلاسی درسهای مدیریت سرمایه گذاری، مدیریت سرمایه گذاری پیشرفته، مدیریت سرمایه گذاری و ریسک، تصمیم گیری در مسائل مالی، تجزیه و تحلیل بازارهای مالی و اوراق بهادار و ... رشته های مدیریت مالی، حسابداری و اقتصاد استفاده کرد.

ارزیابی عملکرد سرمایه گذاری

فهرست مطالب

معیارهای عملکرد پرتفلیو

معیارهای ترکیبی عملکرد پرتفلیو

معیار بازده به تغییرپذیری (معیار شارپ)

معیار بازدهی به نوسان پذیری بازده (معیار ترینر)

مقایسه معیارهای شارپ و ترینر

اندازه گیری تنوع پرتفلیو

معیار بازده تفاضلی جنسن

مزیت محاسباتی معیار جنسن

مسائلی در مورد اندازه گیری پرتفلیو

مباحثی دیگر در خصوص ارزیابی عملکرد

نظارت بر عملکرد

اسناد عملکرد

هدف اسناد عملکرد

*****************

فصل هشتم کتاب مدیریت سرمایه گذاری جونز

بخشهایی از متن پاورپوینت دانلودی

معیارهای عملکرد پرتفلیو

در اندازه گیری عملکرد پرتفلیو، سرمایه گذاران باید بازده تحقق یافته و ریسک را مورد بررسی قرار دهند.

در ارزیابی عملکرد پرتفلیو، از موارد زیر استفاده می شود:

1- بازده کل سرمایه گذار که شامل سود سهام و افزایش (کاهش) قیمت سهام

2- دو عامل مهم انحراف معیار و بتا به عنوان دو معیار ریسک

با استفاده از مفاهیم تئوری بازار سرمایه و CAPM، و همچنین مفاهیم ریسک و بازده، سه محقق معیارهایی را برای ارزیابی عملکرد پرتفلیو در سال 1960 ارائه کردند.

معیارهای ترکیبی عملکرد پرتفلیو

1) معیار بازده به تغییرپذیری (معیار شارپ)

2) معیار بازدهی به نوسان پذیری بازده (معیار ترینر)

3) معیار بازده تفاضلی جنسن

معیار بازده به تغییرپذیری (معیار شارپ)

شارپ، معیاری ترکیبی از عملکرد پرتفلیو ارائه کرد که نسبت بازده به تغییرپذیری (RVAR) یا نسبت بازده مازاد به ریسک کل نام دارد و بر مبنای تئوری بازار سرمایه شکل گرفته است.

...

مباحثی در خصوص ارزیابی عملکرد

نظارت بر عملکرد

ارزیابی پرتفلیو باید فرآیند مستمری باشد و با استفاده از روشهای ارائه شده در این فصل نتایج پرتفلیو باید مورد محاسبه قرار گیرد. همچنین یک فرآیند نظارتی باید موفقیت پرتفلیو را با توجه به اهداف و محدودیتهای صاحبان پرتفلیو، مورد ارزیابی قرار دهد.

اسناد عملکرد

یکی از اهداف ارزیابی پرتفلیو، شناخت علل عملکرد مناسب یا نامناسب مدیران در مقایسه با شاخص های تعیین شده است. به این بخش از ارزیابی عملکرد، اسناد عملکرد گفته می شود.

تحلیل اسناد عملکرد بخشی از ارزیابی پرتفلیو است که به دنبال تعیین علل موفقیت ها و عدم موفقیت های ایجاد شده است.به عبارت دیگر، به دنبال یافتن این مطلب است که چرا پرتفلیوی خاصی در دوره ی زمانی معینی، بازده خاصی را کسب کرده است.

...

برای مشاهده همه فصول این کتاب، به لینک کتاب مدیریت سرمایه گذاری جونز مراجعه کنید.

****************